Kaip naudoti MACD kriptovaliutose: skaičiavimas, kirtimai ir klaidingi ženklai
MACD yra dviejų eksponentinių vidurkių (12 ir 26) skirtumas su 9 periodų signalo linija. Jis rodo impulso kryptį, bet vėluoja: 2026-09-21 BTC kirtimas aukštyn įvyko tik tada, kai kaina nuo 2026-09-15 uždarymo jau buvo pakilusi 14,5 %, o rugsėjo 2-4 d. per tris dienas atsirado trys kirtimai iš eilės (žemyn, aukštyn, žemyn).
Iš ko susideda MACD
MACD (angl. Moving Average Convergence Divergence) sukūrė Geraldas Appelis. Jis lygina du eksponentinius slankiuosius vidurkius (EMA) ir parodo, ar kainos impulsas stiprėja, ar silpsta. Standartinė schema susideda iš šių dalių:
- EMA12: 12 periodų eksponentinis vidurkis, greitesnis, stipriau seka kainą.
- EMA26: 26 periodų vidurkis, lėtesnis.
- MACD linija = EMA12 - EMA26. Kai greitesnis vidurkis yra virš lėtesnio, linija būna virš nulio.
- Signalo linija yra MACD linijos 9 periodų EMA, o histograma = MACD linija - signalo linija.
Periodas yra viena žvakė pasirinktame intervale: dienos grafike diena, 4 val. grafike keturios valandos. EMA skaičiuojama pagal formulę: EMA = uždarymas × k + vakarykštė EMA × (1 - k), kur k = 2 ÷ (n + 1). Todėl EMA12 koeficientas k = 2/13, EMA26 k = 2/27, o signalo linijai k = 2/10 = 0,2. Plačiau apie vidurkius rašome straipsnyje Slankieji vidurkiai kriptovaliutose.
Vieno žingsnio skaičiavimas su tikrais BTC skaičiais
Paimkime BTC/USDT dienos grafiką. 2026-09-20 dienos pabaigoje (uždarymas 81 178) reikšmės buvo tokios: EMA12 78 719,19, EMA26 77 274,14, MACD linija 78 719,19 - 77 274,14 = 1 445,05, signalo linija 1 470,47, histograma 1 445,05 - 1 470,47 = -25,42. MACD linija buvo žemiau signalo, histograma neigiama.
Kitą dieną, 2026-09-21, BTC užsidarė ties 86 620. Skaičiuojame naujas reikšmes:
| Reikšmė | Skaičiavimas | Rezultatas |
|---|---|---|
| EMA12 | 86 620 × 2/13 + 78 719,19 × 11/13 = 13 326,15 + 66 608,55 | 79 934,70 |
| EMA26 | 86 620 × 2/27 + 77 274,14 × 25/27 = 6 416,30 + 71 550,13 | 77 966,43 |
| MACD linija | 79 934,70 - 77 966,43 | 1 968,27 |
| Signalo linija | 1 968,27 × 0,2 + 1 470,47 × 0,8 = 393,65 + 1 176,38 | 1 570,03 |
| Histograma | 1 968,27 - 1 570,03 | apie +398 |
Histograma iš -25,42 tapo teigiama: MACD linija iš apačios kirto signalo liniją. Tai ir yra kirtimas aukštyn. Jei platformoje pamatysi šiek tiek kitas reikšmes, viena iš priežasčių yra apvalinimas arba per trumpa įkelta istorija: EMA pradžios taškui reikia kelių dešimčių žvakių, kad jo įtaka išnyktų.
Kaip skaityti kirtimus
- Kirtimas aukštyn: MACD linija kerta signalo liniją iš apačios, histograma tampa teigiama. Tai rodo, kad kilimo impulsas stipresnis nei neseniai.
- Kirtimas žemyn: atvirkščiai, histograma tampa neigiama, o impulsas krypsta žemyn.
- Nulio linija: kai MACD linija virš nulio, EMA12 yra virš EMA26, t. y. neseniai kaina buvo aukščiau nei ilgesniu laikotarpiu. 2026-09-21 MACD linija buvo +1 968, virš nulio.
- Histograma: mažėjantys stulpeliai rodo, kad atstumas tarp linijų siaurėja, dar prieš pat kirtimą. Rugsėjo 18, 19 ir 20 d. histograma buvo -406,52, -166,52 ir -25,42, o rugsėjo 21 d. tapo teigiama.
Visa tai aprašo, kas jau įvyko kainoje. Tai ne įsakymas pirkti ar parduoti.
Kodėl MACD vėluoja
MACD skaičiuojamas iš praeities uždarymų, todėl kirtimas paprastai patvirtina tai, kas jau įvyko. Rugsėjį tai gerai matyti. Žemiausias uždarymas prieš kilimą buvo rugsėjo 15 d., 75 644,48. Rugsėjo 18 d. per dieną kaina pakilo 5,8 % (iki 80 883,87), tačiau MACD linija vis dar buvo žemiau signalo. Kirtimas aukštyn atsirado tik rugsėjo 21 d., kai kaina užsidarė ties 86 620. Iki to laiko nuo rugsėjo 15 d. uždarymo kaina jau buvo pakilusi 14,5 % (86 620 ÷ 75 644,48 = 1,1451).
Vėlavimas nėra visada vienodas. Rugpjūčio 18 d. kirtimas aukštyn atėjo, kai kaina užsidarė ties 64 725,42, o iki rugpjūčio 27 d. uždarymo (80 249,58) ji pakilo 24,0 %. Tada kirtimas atėjo kilimo pradžioje. Iš anksto nežinai, ar kirtimas bus ankstyvas, ar vėlyvas: tai matyti tik po fakto.
Vėlavimas yra kaina už mažesnį triukšmą. Greitesnis indikatorius duotų daugiau ženklų, bet daugiau jų būtų klaidingi.
Klaidingi kirtimai
Kai kaina juda šonu, abu vidurkiai būna arti vienas kito, o MACD ir signalo linija nuolat persipina. Rugsėjo pradžioje taip ir nutiko: 09-02 kirtimas žemyn (uždarymas 77 340,01), 09-03 aukštyn (81 270,37), 09-04 žemyn (79 660,77). Tris dienas iš eilės ženklas keitėsi. Tarp pirmo ir antro kirtimo kaina pakilo 5,1 %, o tarp antro ir trečio nukrito 2,0 %. Po rugsėjo 4 d. MACD liko žemiau signalo iki rugsėjo 21 d., taigi rugsėjo 3 d. kirtimas aukštyn pasirodė klaidingas.
Dažnai siūlomi papildomi filtrai (jų veiksmingumo šiame straipsnyje netikrinome):
- Atstumas iki nulio. Dažnai siūloma žiūrėti, kaip toli MACD linija nuo nulio: kirtimas prie pat nulio rodo, kad vidurkiai beveik sutampa ir aiškios krypties nėra. Mūsų pavyzdžiai šio filtro vienareikšmiškai nepatvirtina. Rugpjūčio 7 d. kirtimas aukštyn įvyko, kai MACD linija buvo vos +69 (kaina apie 64 900), o po keturių dienų, rugpjūčio 11 d., jau atėjo kirtimas žemyn. Bet rugpjūčio 18 d. kirtimas aukštyn įvyko prie -65, taip pat arti nulio, ir iki rugpjūčio 27 d. kaina pakilo 24,0 %. Du pavyzdžiai nieko neįrodo.
- Didesnis intervalas. Dažnai siūloma patikrinti didesnį intervalą: jei 4 val. grafike kirtimas aukštyn, bet dienos MACD vis dar krenta, ženklas laikomas silpnesniu. Šio filtro netikrinome.
- Struktūra. Dažnai sakoma, kad kirtimas ties palaikymo zona turi daugiau prasmės nei kirtimas tuščioje vietoje, bet to netikrinome. Zonų pagrindus rasi straipsnyje Techninė analizė kriptovaliutoms.
- Nenaudok vien kirtimo. Be stopo ir pozicijos dydžio jis nėra planas.
MACD ir RSI
RSI matuoja kilimų ir kritimų santykį skalėje nuo 0 iki 100, o MACD rodo dviejų vidurkių atstumą ir neturi viršutinės ar apatinės ribos. Abu skaičiuojami iš tų pačių uždarymo kainų, todėl dažnai rodo tą patį: kai kaina smarkiai kyla, didėja ir RSI, ir MACD linija. Du indikatoriai, sakantys tą patį, nėra du nepriklausomi patvirtinimai.
RSI dažniausiai naudojamas judėjimo greičiui vertinti, MACD krypties pokyčiui. Kai kaina daro naują viršūnę, o MACD ne, toks nesutapimas vadinamas divergencija. RSI skaičiavimą ir divergencijų patikrą aprašėme straipsnyje Kaip naudoti RSI kriptovaliutose.
Nustatymai ir intervalas
Standartiniai nustatymai yra 12, 26 ir 9. Juos galima keisti, bet kuo mažesni periodų skaičiai, tuo greičiau indikatorius reaguoja, tuo daugiau kirtimų ir tuo daugiau klaidingų. Pradedančiajam paprasčiausia palikti 12, 26, 9 ir naudoti dienos arba 4 valandų grafiką, kuriame mažiau atsitiktinio triukšmo. MACD yra vėluojantis indikatorius, todėl jį verta derinti su lygiais ir rizikos taisyklėmis.
Intervalas keičia ir pačių kirtimų skaičių. Tuo pačiu laikotarpiu (2026-08-01 iki 2026-09-30, 61 diena) BTC dienos grafike MACD kirto signalo liniją 8 kartus, 4 val. grafike 23 kartus, o 1 val. grafike 108 kartus. Mažesniame intervale kirtimų daug daugiau, o kiekvienas jų atspindi mažesnį judesį.
Kaip praktikuotis
Atsidaryk istorinį BTC dienos grafiką, uždenk dešinę pusę ir pažymėk kirtimus tik pagal MACD. Prie kiekvieno užsirašyk datą, uždarymo kainą ir tai, kas nutiko kainai per kitas penkias dienas. Po dešimties kirtimų pamatysi, kiek jų atėjo anksti, kiek pavėlavo ir kiek buvo klaidingų. Trumpą apibrėžimą ir mažą ETH pavyzdį rasi žodyne: MACD.
Dažni klausimai
Kaip veikia MACD ir ką reiškia jo linijos?
Ką reiškia MACD kirtimasis su signalo linija?
Kokie standartiniai MACD nustatymai?
Ar MACD vėluoja?
Kuo MACD skiriasi nuo RSI?
Šaltiniai ir pastabos
- StockCharts ChartSchool: MACD (anglų k., antrinis šaltinis). MACD linija yra 12 ir 26 laikotarpių EMA skirtumas, signalinė linija yra 9 laikotarpių EMA; sukūrė Gerald Appel.
- Investopedia: MACD (anglų k., antrinis šaltinis). Nustatymai 12, 26 ir 9.
- Lietuvos bankas: kriptoturtas. Rizikos įspėjimas: galima prarasti visas investuotas lėšas, o kainos per trumpą laiką gali sparčiai kristi ir kilti.
- Binance Spot API: Kline/Candlestick data (anglų k.). Grafikų duomenų šaltinis: žvakės identifikuojamos atidarymo laiku, numatytoji laiko juosta UTC.
Grafikai ir kainų pavyzdžiai paimti iš viešų Binance žvakių duomenų (laikas UTC). Tai mokomieji pavyzdžiai, ne rekomendacija.
Skenuok programėlėje grafikų skeneris vertina ne tik formacijos stiprumą, bet ir apimties patvirtinimą, rinkos sutapimą bei impulsą (momentum), o silpniausią grafiko vietą įvardija atskirai.